Аналитики BofA Global Research представили обзор пяти европейских компаний сектора semiconductor equipment – ASML, ASM International, Aixtron, Comet и VAT. Все указанные активы получили рекомендацию «buy» от брокера.

Изменения в таможенных данных Китая, Тайваня, Сингапура, Южной Кореи, Германии и Великобритании демонстрируют неоднозначную динамику для этих производителей. Например, импорт литографического оборудования ASML в Китай в июле вырос на 7% в годовом исчислении (YoY), хотя с начала года (YTD) показатель снизился на 12%.

По данным BofA, историческая корреляция между этими данными и продажами оборудования ASML в Китае составляет 95%. При этом компания прогнозирует снижение доли китайского рынка в структуре своей выручки с 29% в 2025 году до 20% в 2026 году.

Аналитики Bernstein наблюдают изменение рыночного импульса, так как Bitcoin подошел к отметке $79,500. Это движение обусловлено улучшением условий ликвидности и восстановлением спроса на спотовые ETF.

Согласно данным Bernstein, после оттоков в размере около $7 млрд в течение мая и июня, на этой неделе спотовые Bitcoin ETF привлекли чистый приток в $1.6 млрд. В частности, в четвер объем притоков составил $606.3 млн, что позволило увеличить совокупные активы до более чем $85 млрд.

Одним из главных драйверов стал фактор ликвидности: Treasury США анонсировало увеличение объемов выкупа долгосрочных облигаций до $4 млрд за одну операцию до 9 сентября. Аналитики под руководством Gautam Chuggani отметили, что Bitcoin исторически демонстрирует позитивную реакцию на расширение ликвидности.