Ескалація військових дій між Вашингтоном та Тегераном спричинила зростання доходності державних облігацій США. Авіаудари по території Iran та попередження Тегерана про можливість «екзистенційної війни» підштовхнули ціни на сиру нафту до місячних максимумів, що посилило побоювання щодо інфляції з боку пропозиції.

Дохідність 2-річних Treasury зросла до 4.1%, тоді як беззмістовна 10-річна облігація досягла рівня 4.58%. У Єврозоні дохідність 2-річних державних облігацій Німеччини становить 2.77%, що наближає її до піку лютого 2025 року. Дохідність 10-річних німецьких облігацій зросла до 3.15%, досягнувши найвищих значень з 20 травня 2026 року.

Ринок реагує на ризик стагфляційного шоку, оскільки тривалі перебої в енергопостачанні можуть стиснути економічне зростання при одночасному зростанні споживчих цін. Трейдери переглядають траєкторії зниження ставок, враховуючи стійкий інфляційний тиск на енергетичному ринку.

Ринок опціонів на Bitcoin продемонстрував зміну позиціювання, що може стримувати зростання активу вище рівня $70,000. Згідно з даними Metrics, найбільш популярним strike-рівнем для call-опціонів зараз є $70,000 із відкритим інтересом (open interest) у розмірі $1.63 млрд.

Це свідчить про зміщення «стелі» ціни вниз, оскільки протягом останніх шести місяців лідером був strike $80,000. Водночас найбільш затребуваною ставкою на падіння залишається put-опціон на рівні $60,000, що може слугувати психологічною підтримкою.

За словами засновника Options Insights Imran Lakha, дилери мають «net long gamma exposure» вище рівня $70,000. Це означає, що для хеджування позицій дилери можуть продавати актив під час зростання ціни, що діятиме як гальмо для руху BTC.

На фоні цих змін Bitcoin торгувався в районі $64,100, продемонструвавши зниження майже на 1% з початку доби. Водночас у червні обсяги торгів на CEX зросли вперше за п'ять місяців: спотовий сегмент збільшився на 15.3% до $1.11 трлн.