Wells Fargo вважає оновлення механізмів стрес-тестування від Federal Reserve позитивним фактором для банківського сектору. Згідно з аналітиками, підвищення деталізації щорічних тестів дозволить фінансовим установам краще розуміти свої витрати на реалізацію продукції.

Регулятор планує забезпечити повне розкриття моделей та сценаріїв стрес-тестування, а також створити форум для публічних коментарів. Крім того, Fed надаватиме більше деталей щодо впливу макроекономічних змін на моделі, виходячи за межі показників безробіття та житлового сектору.

Важливим нововведенням стане зміна дати нарахування щорічного буфера стресового капіталу (stress capital buffer) – вона переноситься з 1 жовтня на 1 січня. Компанія також зазначила, що пропоновані зміни до моделі 2027 року включатимуть нові формули невідсоткового доходу для кращого відображення різноманітності бізнес-моделей фірм.

Долар зберігає міцні позиції завдяки очікуванням щодо подальшого підвищення ставок Federal Reserve. Аналітики ING прогнозують ще одне підвищення ставки ФРС до кінця року, причому найбільш імовірним сценарієм є грудень, а не жовтень.

За словами FX-стратега ING Francesco Pesole, можливість цінування більш жорсткої політики Fed після вересневого засідання FOMC залишається ключовим аргументом для подальшого зростання курсу USD. Наразі ринки закладають 13 базисних пунктів ужесточення на наступний місяць.

Додатковим чинником підтримки долара є високі ціни на нафту. Francesco Pesole зазначив, що сценарій падіння EUR/USD до червневих мінімумів стане реалістичним, якщо ціна на Brent повернеться до рівня $110 за барель, а ринки почнуть закладати підвищення ставок Fed у жовтні.