Що таке лімітний ордер?

Лімітний ордер, або як його ще називають - "лімітка", - це детальна заявка, яку трейдер подає на біржу, встановлюючи максимальну або мінімальну ціну, за якою він готовий купити або продати актив. Це як ставка в аукціоні, де учасник вказує ціну, яку він готовий заплатити за предмет. Але у випадку з біржею, цей ордер залишається активним доти, доки умови не будуть задоволені, або поки трейдер сам не скасує його.

Під час подачі лімітного ордера трейдер вказує не тільки ціну, за якою він готовий купити або продати криптовалюту, а й кількість активів, яку він бажає придбати або відчужити. Коли ринкова ціна відповідає ціні, зазначеній в ордері, біржа автоматично запускає процес виконання ордера, забезпечуючи трейдеру угоду за його бажаною ціною - або навіть кращою, якщо можливо.

Використовуючи лімітні ордери, трейдери можуть купувати криптовалюту за ціною, нижчою за ринкову, або продавати її за ціною, вищою за ринкову. Це забезпечує їм більший контроль над своїми угодами і дає змогу отримувати вигідніші умови на ринку.

Застосування лімітного ордера на прикладі терміналу WhiteBit

1. Ціна лімітного ордера: Тут встановлюється ціна, при досягненні якої буде виконано ордер.
2. Баланс торгового акаунта: Тут показано ваш баланс в обраній вами торговій парі.
3. Кількість активу: Тут вказується кількість активів, які ви плануєте купити або продати.
4. Кількість активу (повзунок): Це інший спосіб вказати обсяг активів для купівлі або продажу, але замість абсолютного числа ви вказуєте відсоток від вашого поточного балансу.
5. Кількість грошей: Тут вказується сума, яку ви плануєте витратити на купівлю активу (під час купівлі), або сума, яку ви отримаєте під час продажу зазначеного обсягу активів (під час продажу).
6. Кнопка "Купівля/продаж": Під час натискання на цю кнопку ваш ордер прямує в книгу ордерів, чекаючи своєї черги на виконання.

Криптобіржі пропонують трейдерам кілька типів лімітних ордерів, кожен з яких має свої особливості:

• Лімітний ордер на купівлю (buy limit order): У цьому разі трейдер задає ціновий ліміт, після досягнення якого він бажає придбати криптовалюту.
• Лімітний ордер на продаж (sell limit order): Тут трейдер встановлює цінову межу, за якої він готовий продати криптовалюту.
• Стоп-лімітний ордер (stop limit order): Це особливий тип лімітного ордера, який активується тільки після того, як ціна досягає заданого рівня. Цей ордер складається з двох частин: stop price і limit price.

Існує низка ключових відмінностей між лімітними і ринковими ордерами, заснованих на їхньому виконанні та гарантіях:

• Лімітний ордер: Трейдер заздалегідь задає певну ціну, за якою він бажає купити або продати криптовалюту. Такий ордер гарантує виконання за цією або більш вигідною ціною, але не обіцяє миттєвого виконання.
• Ринковий ордер: Цей ордер передбачає миттєву купівлю або продаж криптовалюти за поточною ринковою ціною. Такий ордер забезпечує негайне виконання, але не гарантує конкретної ціни виконання.

Таким чином, основна різниця між лімітними і ринковими ордерами полягає в балансі між гарантією виконання і контролем над ціною виконання.

Лімітні ордери - це важливий елемент стратегії трейдингу, що пропонує трейдерам більший контроль над їхніми позиціями на ринку криптовалют та інших активів.

Стратегія "входу в ринок": Трейдер встановлює лімітний ордер на купівлю криптовалюти за ціною, нижчою за поточну ринкову. Якщо ціна досягає зазначеного рівня, ордер автоматично виконується, даючи змогу трейдеру увійти в ринок з вигодою.

Стратегія "виходу з ринку": Трейдер встановлює лімітний ордер на продаж криптовалюти за ціною, вищою за поточну ринкову. При досягненні цієї ціни ордер виконується, трейдер продає свою криптовалюту з прибутком і виходить з ринку на вигідних умовах.

Трейдери також використовують лімітні ордери як засіб захисту від несприятливих цінових коливань. Якщо трейдер побоюється різкого падіння ціни на криптовалюту, він може встановити лімітний ордер на продаж нижче своєї вхідної ціни. У разі істотного падіння ціни, цей ордер буде виконано, що допоможе мінімізувати втрати.

Лімітні ордери мають цілу низку переваг щодо інших типів ордерів на криптовалютних біржах:

• Оптимальні ціни: Лімітні ордери дозволяють трейдеру вказати конкретну ціну, за якою він має намір придбати або продати криптовалюту. Таким чином, вони можуть допомогти трейдеру отримати більш вигідну ціну, порівняно з ринковими ордерами.
• Повний контроль: Лімітні ордери надають трейдеру повний контроль над ціною угоди. Він може вибрати оптимальний рівень ціни для максимізації прибутку або мінімізації втрат.
• Гнучкість: Лімітні ордери надають трейдеру гнучкість в управлінні його позиціями на ринку. Трейдер може встановити лімітний ордер на продаж для захисту своєї позиції, або лімітний ордер на купівлю для входу на ринок на вигідніших умовах.
• Уникнення "прослизання": Лімітні ордери допомагають уникнути прослизання, коли угода відбувається за ціною, що відрізняється від зазначеної. Якщо трейдер використовує ринковий ордер, ціна може змінитися під час опрацювання ордера, що може призвести до небажаних втрат. Лімітний ордер, навпаки, гарантує виконання угоди за вказаною ціною.
• Низькі комісії: Деякі криптобіржі пропонують знижені комісії за лімітні ордери, що робить їх вигіднішими для трейдерів.

Загалом лімітні ордери пропонують трейдеру вигідніші умови, ніж інші типи ордерів, і дають йому змогу ефективніше управляти своїми позиціями на ринку.

Незважаючи на безліч переваг, у лімітних ордерів є і деякі недоліки:

• Негарантоване виконання: Лімітний ордер не забезпечує гарантованого виконання угоди. Якщо ціна не досягає зазначеного рівня, ордер залишиться невиконаним, і трейдеру доведеться або змінити ціну ордера, або скасувати його і встановити новий.
• Упущені можливості: Якщо ціна швидко змінюється, лімітний ордер може пропустити можливість для угоди, оскільки ціна може не досягти зазначеного рівня.
• Ризик втрати: Якщо трейдер встановлює занадто агресивну ціну для лімітного ордера, угода може не бути виконана, що може призвести до втрати прибутку або навіть до збитків.

Лімітний ордер на криптобіржі - це потужний інструмент для трейдерів, який дає змогу контролювати ціну купівлі або продажу криптовалюти. Він дає змогу трейдеру точно визначити бажану ціну для угоди, захищає його капітал і встановлює конкретні цілі для прибутку. Використання лімітних ордерів є важливим елементом ефективної торгівлі на криптобіржі.

Важливо додати, що лімітний ордер - це ефективний інструмент у професійних руках, але також і ризики в руках недосвідчених трейдерів. Новачки часто роблять помилки при роботі з лімітними ордерами, забуваючи виставити stop-loss або скасувати ордер, якщо торгова ідея більше не актуальна.

Подібний вид ордерів має явні переваги, але не кожен трейдер їх використовує, адже все залежить від індивідуальної системи торгівлі кожного трейдера.

Якщо ви хочете навчитися використовувати лімітні ордери для ефективної торгівлі на криптобіржі - запишіться на навчання трейдингу криптовалют в школі трейдингу Cryptology Key.