Кто такие MicroStrategy?

Майкл Сэйлор сторонник биткоина. Он видит в криптовалюте не просто способ инвестирования, а настоящее средство для сохранения капитала на долгосрочную перспективу. Сэйлор считает, что в условиях экономической нестабильности и инфляции, приводящих к обесценению фиатных валют, биткоин представляет собой надежное убежище для активов (не зря его называют цифровым золотом). Он уверен, что цифровые валюты предлагают уникальные преимущества, такие как высокая степень защиты от цензуры и доступность для людей по всему миру, которые не имеют доступа к традиционным банковским услугам.

MicroStrategy активно инвестирует в криптовалюты, прежде всего в Биткоин. Компания начала свои крупные инвестиции в Биткоин в 2020 году, видя в нём не только ресурс для сохранения капитала, но и возможность защитить свои активы от инфляции. Эти инвестиции были мотивированы стремлением диверсифицировать корпоративные резервы и создать дополнительный уровень безопасности для своих активов. Компания приобрела свои первые биткоины в августе 2020 года, потратив $250 миллионов на покупку 21 454 BTC. В результате, MicroStrategy стала одной из первых крупных публичных компаний, которая сделала значительные инвестиции в криптовалюту, что привлекло внимание не только инвесторов, но и широкой общественности.

К сентябрю 2022 года общий объем приобретенных компанией биткоинов составил около 129 700 BTC на общую сумму более $3,5 миллиардов. 

На данный момент MicroStrategy владеет 402 100 BTC, что составляет чуть менее 2% от 21 миллиона общего саплая актива, которые когда-либо будут существовать. Последняя крупная покупка состоялась в период с 25 ноября по 1 декабря, когда компания приобрела 15 400 BTC на сумму около $1,5 млрд по средней цене $95 976 за монету.

Общая стоимость биткоинов на балансе MicroStrategy составляет примерно $38,4 млрд, при этом средняя цена приобретения составляет $58 263 за один биткоин. 

Поскольку глава MicroStrategy ярый фанат BTC, то и акции компании действительно коррелируют с ценой на цифровое золото. Согласно аналитическому отчету BTIG, между акциями MicroStrategy и BTC существует 92% корреляция. ATH в стоимости акций был достигнут именно тогда, когда первая криптовалюта начала свой перформанс и пошла покорять свои исторические максимумы. 

Интересно отметить, что MicroStrategy стала одной из первых публичных компаний, сделавших значительные инвестиции в биткоин, что существенно повлияло на ее рыночную капитализацию и привлекло внимание инвесторов, заинтересованных в криптовалютах. Эта стратегия не только изменила финансовый профиль компании, но и сделала ее акции своеобразным индикатором настроений на рынке криптовалют: “Если MicroStrategy покупают, значит они рассчитывают на рост”.  

Несмотря на такую сильную корреляцию между ценой акций MicroStrategy и BTC, важно помнить и о самой компании и ее “истинной” стоимости. Если компания имеет сильный фундаментал, то важно не забывать примерять потенциальные возможности и риски важно на него в том числе. Сам бизнес компании сосредоточен на разработке и предоставлении программного обеспечения для бизнес-аналитики. Основная деятельность MicroStrategy может поддерживать ее финансовую устойчивость, даже если рынок криптовалют покажет отрицательную динамику.

Однако, учитывая текущую стратегию, большая зависимость от биткоина добавляет акциями компании элемент высокой волатильности. Инвесторы должны учитывать, что падение стоимости BTC напрямую скажется на рыночной капитализации и цене акций MicroStrategy.

MicroStrategy видит значительный потенциал в долгосрочных инвестициях в BTC, рассматривая его как важный резервный актив и "цифровое золото". 

По мнению руководства компании, BTC имеет уникальные возможности для роста стоимости и защиты активов от волатильности традиционных финансовых рынков. Майкл Сэйлор активно выступает в поддержку Биткоина, предлагая его как инструмент для укрепления корпоративной стабильности и независимости в условиях экономической неопределенности. 

Сэйлор утверждает, что Биткоин является не только эффективным средством защиты капитала, но и мощным инструментом для инновационного роста и повышения конкурентоспособности компании на глобальном уровне. 

Компания MicroStrategy продолжает активно инвестировать в биткоин, несмотря на недавние колебания его цены. С 25 ноября по 1 декабря 2024 года компания приобрела около 15 400 биткоинов на сумму приблизительно $1,5 млрд, по средней цене $95 976 за монету. Эта покупка последовала за приобретением 55 500 биткоинов на $5,4 млрд в период с 18 по 24 ноября, что увеличило общие запасы компании до 402 100 биткоинов, общей стоимостью около $38,4 млрд.

Интересно, что Майкл Сэйлор активно призывает другие корпорации, включая Microsoft, последовать их примеру и инвестировать в биткоин.

MicroStrategy уже давно стала синонимом корпоративного биткоин-инвестора, задавая тон восприятию криптовалюты на институциональном уровне. Их стратегия приобретения BTC привлекла внимание не только традиционных инвесторов, но и всей криптосферы.

Кроме того, действия MicroStrategy играют важную роль в популяризации биткоина среди крупных игроков финансового рынка. Благодаря их усилиям многие институциональные инвесторы начали рассматривать BTC не просто как спекулятивный актив, но и как средство сохранения стоимости в долгосрочной перспективе.

Каждое новое приобретение компании вызывает за собой буллиш реакцию у криптосообщества. Тем не менее, важно помнить о средней стоимости покупки BTC MicroStrategy, ведь докупая сегодня первую криптовалюту, они просто двигают свою ТВХ немного выше, ведь у них уже есть портфель с огромным запасом и они в хорошем плюсе. Поэтому воспринимать новость о покупке очередной партии BTC как сигнал к действию точно не стоит.