Тижневий план - 02.09 - 06.09.2024

Macro

Тиждень очікується досить волатильним з великою кількістю фундаментальних новин. Найбільшу увагу, звісно ж, варто звернути на четвер і п'ятницю, коли виходять дані з ділової активності та ринку праці США. У середу варто звернути увагу на PPI єврозони за липень, який може дати передумови до CPI за серпень. У вівторок звертаємо увагу на виробничий PMI штатів, який скорочується вже 4 місяці поспіль і показує розкореляцію з сервісами. У понеділок дивимося за показниками виробничої активності єврозони і Британії, друга показує тривалу динаміку тривалий час, що закладається закладається у вартість фунта.

Понеділок

🇺🇸 Holiday - All Day

🇪🇺 HCOB Eurozone Manufacturing PMI (Aug) - 11:00

🇬🇧 HCS&P Global/CIPS UK Manufacturing PMI (Aug) - 11.30

Розберемо найважливіші з них:

🇪🇺 HCOB Eurozone Manufacturing PMI (Aug) - 11:00

Попередній показник (45.8)

Прогноз (45.6)

🇬🇧 HCS&P Global/CIPS UK Manufacturing PMI (Aug) - 11.30

Попередній показник (52.1)

Прогноз (52.5)

PMI (Purchasing Managers Index) - це індекс ділової активності, який є одним із ключових індикаторів економічного стану країни. PMI розраховується на основі опитувань менеджерів із закупівель, які оцінюють поточні умови та перспективи свого бізнесу. Ці опитування охоплюють такі аспекти, як обсяги виробництва, нові замовлення, запаси товарів, зайнятість і поставки. Індекс PMI вище 50 вказує на економічне зростання і розширення ділової активності (зміцнення валюти). Якщо показник вище 48 протягом тривалого часу, це також може свідчити про тривале зростання економіки, хоча і з меншою інтенсивністю. Показник нижче 48 означає скорочення ділової активності.

PMI Manufacturing - вимірює ділову активність у виробничому секторі. Він формується на основі опитувань представників виробничих компаній, які оцінюють такі параметри, як обсяги виробництва, кількість нових замовлень, рівень зайнятості та запаси. PMI Manufacturing є важливим показником здоров'я виробничої галузі, яка відіграє ключову роль в економіці, особливо в країнах з розвиненими промисловими секторами.

PMI Services - відображає ділову активність у секторі послуг. Він заснований на опитуваннях компаній, що працюють у сфері послуг, таких як транспорт, комунікації, фінанси, охорона здоров'я та освіта. Цей індекс дає уявлення про стан і перспективи розвитку сектора послуг, який у більшості розвинених економік становить значну частину ВВП.

Вівторок

🇺🇸 S&P Global US Manufacturing PMI (Aug) - 16:45

🇺🇸 Construction Spending (MoM) (Jul) - 17:00

I🇺🇸 SM Manufacturing Employment (Aug) - 17:00

🇺🇸 ISM Manufacturing PMI (серпень) - 17:00

🇺🇸 ISM ISM Manufacturing Prices (серпень) - 17:00

🇺🇸 Atlanta Fed GDPNow - 18:00

🇺🇸 Аукціон 3-місячних векселів - 18:30

🇺🇸 6-Month Bill Auction - 18:30

Розберемо найважливіші з них:

🇺🇸 S&P Global US Manufacturing PMI (Aug) - 16:45

Попередній показник (49.6)

Прогноз (48.0)

Показники S&P Global від мають менший вплив і вважаються не такими точними, як від ISM.

🇺🇸 ISM Manufacturing PMI (Aug) - 17:00

Попередній показник (46.8)

Прогноз (47.8)

🇺🇸 Atlanta Fed GDPNow - 18:00

Попередній показник (2.5%)

Прогноз (2.5%)

GDPNow не є офіційним прогнозом Федерального резервного банку Атланти. Його слід розглядати як поточну оцінку зростання реального ВВП на основі доступних економічних даних за поточний вимірюваний квартал. До GDPNow не вносяться суб'єктивні коригування - оцінка ґрунтується виключно на математичних результатах моделі. Зокрема, вона не враховує вплив COVID-19 і соціальної мобільності поза межами їхнього впливу на вихідні дані ВВП і відповідні економічні звіти, які вже були опубліковані. GDPNow також не передбачає їхнього впливу на майбутні економічні звіти, за винятком стандартної внутрішньої динаміки моделі.

🇺🇸 3-Month Bill Auction - 18:30

🇺🇸 6-Month Bill Auction - 18:30

Прибутковість за виставленими на аукціон державними облігаціями відображає дохід, який інвестор отримає, утримуючи облігацію до її погашення. Уряди випускають ці зобов'язання для покриття бюджетного дефіциту та рефінансування боргу. Середня дохідність на аукціоні важлива для оцінки стану економіки та рівня довіри до уряду.

Коливання прибутковості можуть вказувати на зміни в економіці та очікуваннях інвесторів. Якщо прибутковість зростає порівняно з попередніми аукціонами, це може свідчити про зниження довіри або очікування зростання відсоткових ставок і зміцнення валюти.

Середа

🇪🇺 HCOB Eurozone Composite PMI (Aug) - 11:00

🇪🇺 HCOB Eurozone Services PMI (Aug) - 11:00

🇬🇧 S&P Global/CIPS UK Composite PMI (Aug) - 11:30

🇬🇧 S&P Global/CIPS UK Services PMI (серпень) - 11:30

🇪🇺 PPI (MoM) (Jul) - 12:00

🇪🇺 PPI (YoY) (Jul) - 12:00

🇺🇸 Сальдо торгового балансу (липень) - 15:30

🇺🇸 Заводські замовлення (MoM) (Jul) - 17:00

🇺🇸 JOLTs Job Openings (Jul) - 17:00

🇺🇸 API Weekly Crude Oil Stock - 23:30

Розберемо найважливіші з них:

🇪🇺 HCOB Eurozone Composite/Services PMI (Aug) - 11:00

Попередній показник Composite (51.2); Services (53.3)

Прогноз Composite (51.2); Services (53.3)

Services

Composite

🇬🇧 S&P Global/CIPS UK Composite/Services PMI (Aug) - 11:30

Попередній показник Composite (53.4); Services (53.3)

Прогноз Composite (53.4); Services (53.3)

Services

Composite

🇪🇺 PPI (Jul) - 12:00

Попередній показник MoM (0.5%); YoY (-3.2%)

Прогноз MoM (0.2%); YoY (-2.6%)

MoM

YoY

PPI (Producer Price Index) - індекс цін виробників, що відображає зміни цін на товари та послуги з точки зору їхніх виробників і продавців. Цей індекс охоплює широкий спектр галузей економіки, включно із сировиною, матеріалами та проміжною продукцією. PPI має відкладений ефект на показники споживчої інфляції, оскільки зміни цін на сировину та проміжні товари не одразу відображаються в цінах для кінцевих споживачів. Наприклад, зростання цін на метал може не відразу вплинути на ціну автомобіля в автосалоні, але з часом це збільшення витрат може бути перекладено на споживача. Важливо зазначити, що PPI враховує не тільки товари, а й послуги, що робить його комплексним показником цінових змін у всій економіці. Це дає змогу отримати повнішу картину економічних процесів і потенційних інфляційних тисків.

Як відіграє на динаміці ціни? Зростання значень буде стимулом для посилення монетарної політики та відповідне зміцнення валюти.

🇺🇸 Trade Balance (Jul) - 15:30

Попередній показник (-73.10B)

Прогноз (-74.00B)

Торговельний баланс - це економічний показник, що відображає різницю між вартістю товарів і послуг, експортованих за кордон, і вартістю товарів і послуг, імпортованих у країну за певний період часу. Якщо країна експортує більше товарів і послуг, ніж імпортує, то торговельний баланс вважається позитивним, що означає наявність торговельного профіциту. У цьому разі економіка країни отримує більше доходів від зовнішніх ринків, ніж витрачає на купівлю іноземних товарів і послуг.

З іншого боку, якщо країна імпортує більше, ніж експортує, то торговельний баланс стає від'ємним, що свідчить про торговельний дефіцит. Це може вказувати на те, що економіка країни більше залежить від зарубіжних товарів і послуг, ніж виробляє і продає на зовнішні ринки.

Торговельний баланс є важливим показником економічного здоров'я країни. Позитивний торговельний баланс може сприяти зміцненню національної валюти та збільшенню валютних резервів, тоді як від'ємний торговельний баланс може сигналізувати про проблеми з конкурентоспроможністю економіки або про значний попит на імпортні товари. Економісти й аналітики уважно стежать за змінами в торговельному балансі, оскільки вони можуть впливати на валютні курси, інфляцію та загальні економічні перспективи країни.

🇺🇸 JOLTs Job Openings (Jul) - 17:00

Попередній показник (8.184M)

Прогноз (8.09M)

Опитування, що проводиться Бюро трудової статистики США, допомагає виміряти кількість вакансій. Воно збирає дані від роботодавців про зайнятість на їхніх підприємствах, наявність вакансій, набір персоналу, прийом на роботу і звільнення.

JOLTS (Job Openings and Labor Turnover Survey) визначає вакансії як усі посади, які залишаються відкритими (незаповненими) на останній робочий день місяця. Вакансія вважається "відкритою" тільки в тому разі, якщо вона відповідає всім трьом таким умовам:

1. Існує конкретна посада, і для цієї посади є робота.
2. Робота може розпочатися протягом 30 днів, незалежно від того, чи знайде підприємство відповідного кандидата в цей період.
3. Ведеться активний пошук працівників за межами місця розташування підприємства, де є вакансія.

Показник, який виявляється вищим за прогнозований, зазвичай підтримує (зміцнює) долар США, тоді як показник, що нижчий за прогнозований, зазвичай є негативним (послаблюючим) фактором для долара США.

Четвер

🇪🇺 HCOB Eurozone Construction PMI (MoM) (Aug) - 10:30

🇬🇧 S&P Global / CIPS UK Construction PMI (Aug) - 11:30

🇪🇺 Роздрібні продажі (р/р) (липень) - 12:00

🇪🇺 Роздрібні продажі (MoM) (Jul) - 12:00

🇺🇸 ADP Nonfarm Employment Change (серпень) - 15:15

🇺🇸 Початкові заяви про безробіття - 15:30

🇺🇸 S&P Global Composite PMI (серпень) - 16:45

🇺🇸 S&P Global Services PMI (серпень) - 16:45

🇺🇸 ISM ISM Non-Manufacturing Employment (серпень) - 17:00

🇺🇸 ISM ISM Non-Manufacturing PMI (серпень) - 17:00

🇺🇸 ISM ISM Non-Manufacturing Prices (серпень) - 17:00

🇺🇸 Запаси сирої нафти - 18:00

🇺🇸 Fed's Balance Sheet - 23:30

Розберемо найважливіші з них:

🇪🇺 HCOB Eurozone Construction PMI (MoM) (Aug) - 10:30

Попередній показник (41.4)

Прогноз (42)

🇬🇧 S&P Global / CIPS UK Construction PMI (Aug) - 11:30

Попередній показник MoM (55.3)

Прогноз MoM (54.1)

🇪🇺 Роздрібні продажі (Jul) - 12:00

Попередній показник MoM (-0.3%)

Прогноз MoM (0.1%)

🇺🇸 Unemployment Claims/Initial Jobless Claims - 15:30

Попередній показник (231K)

Прогноз (247.0K)

Initial Jobless Claims (IJC), або заявки на одержання допомоги з безробіття, є щотижневим звітом, що публікується Міністерством праці США (Department of Labor). Цей звіт фіксує кількість первинних заявок на отримання допомоги з безробіття, поданих за попередній тиждень. Звіт IJC дає змогу отримати уявлення про те, скільки людей вперше звернулися по допомогу з безробіття, що може свідчити про можливі зміни на ринку праці. Наприклад, різке зростання кількості заявок може вказувати на початок економічних труднощів, таких як зниження ділової активності або хвиля звільнень. Навпаки, зниження кількості заявок часто трактується як знак поліпшення ситуації на ринку праці та підвищення зайнятості.

Цей показник також є випереджальним індикатором економічного циклу, оскільки він дає змогу оцінювати поточний стан економіки до виходу більш комплексних даних, як-от звіти щодо зайнятості або ВВП. Однак варто зазначити, що Initial Jobless Claims можуть піддаватися значним ревізіям, оскільки дані можуть коригуватися в наступних звітах на основі більш повної інформації.

Крім того, цей показник іноді піддається маніпуляціям, особливо в періоди економічної невизначеності. Це може бути пов'язано з тимчасовими факторами, такими як сезонні коливання або урядові програми, які можуть спотворювати дані в короткостроковій перспективі.

Зниження показників може свідчити про можливе зростання інфляції, що, своєю чергою, призведе до посилення грошово-кредитної політики та зміцнення валюти.

🇺🇸 S&P Global Composite/ServicesPMI (Aug) - 16:45

Попередній показник Composite (54.1); Services (55.2)

Прогноз Composite (54.1); Services (55.2)

Services

Composite

Показники S&P Global від мають менший вплив і вважаються не такими точними, як від ISM.

🇺🇸 ISM Non-Manufacturing PMI (Aug) - 17:00

Попередній показник (51.4)

Прогноз (51.5)

П'ятниця

🇬🇧 Іпотечна ставка (GBP) (Aug) - 12:00

🇪🇺 GDP (YoY) (Q2) - 12:00

🇪🇺 ВВП (QoQ) (Q2) - 12:00

🇺🇸 Середня погодинна заробітна плата (MoM) (серпень) - 15:30

🇺🇸 Nonfarm Payrolls (серпень) - 15:30

🇺🇸 Рівень безробіття (серпень) - 15:30

🗂️ CFTC Report - 22:30

Розберемо найважливіші з них:

🇪🇺 GDP (Q2) - 12:00

Попередній показник QoQ (0.3%); YoY (0.4%)

Прогноз QoQ (0.3%); YoY (0.6%)

QoQ

YoY

Валовий внутрішній продукт - це ключовий економічний показник, який вимірює річну зміну вартості всіх товарів і послуг, вироблених усередині країни. Важливо зазначити, що ВВП враховує інфляцію, тобто зміни рівня цін на товари та послуги. Це дає змогу оцінити реальне зростання економіки, а не просто збільшення вартості через зростання цін.

ВВП є найширшим і найбільш всеосяжним показником економічної активності, оскільки він охоплює всі сектори економіки: промисловість, сільське господарство, послуги, будівництво та інші. У зв'язку з цим ВВП використовується як основний індикатор стану економіки. Коли ВВП зростає, це свідчить про те, що економіка розвивається, виробництво збільшується, і люди в середньому стають багатшими. Навпаки, зниження ВВП може вказувати на уповільнення економічної активності або навіть на початок рецесії.

Публікується щомісяця. Існує три версії ВВП, що випускаються з інтервалом в один місяць - попередня, друга публікація та остаточна.

🇺🇸 Nonfarm Payrolls (Aug) - 15:30

Попередній показник (114K)

Прогноз (163K)

Показник Nonfarm Payrolls (кількість зайнятих поза сільським господарством) - це ключовий економічний індикатор, який відображає зміну кількості зайнятих в економіці за попередній місяць, за виключенням працівників сільськогосподарського сектору. Цей показник публікується щомісяця Бюро трудової статистики США і є одним з індикаторів стану ринку праці, який найуважніше відслідковується.

Nonfarm Payrolls охоплює практично всі сектори економіки, за винятком сільського господарства, що робить його важливим показником для оцінки загального стану зайнятості в країні. До цього показника входять працівники промислових підприємств, сфери послуг, охорони здоров'я, будівництва, роздрібної торгівлі та інших галузей. Виключення сільськогосподарського сектору пов'язане з його сезонним характером і схильністю до впливу погодних умов, що може спотворити загальну картину зайнятості.

Зростання кількості зайнятих свідчить про створення нових робочих місць, що є позитивним сигналом для економіки. Збільшення зайнятості сприяє зростанню споживчих витрат, оскільки люди з роботою мають дохід і схильні витрачати гроші на товари та послуги. Оскільки споживчі витрати становлять значну частину економічної активності, створення робочих місць безпосередньо впливає на загальне економічне зростання.

Зниження кількості зайнятих, навпаки, може вказувати на уповільнення економічного зростання і зниження споживчої активності, що викликає занепокоєння в економістів і аналітиків. Тому показник Nonfarm Payrolls має важливе значення для прогнозування подальших тенденцій в економіці та ухвалення рішень у сфері грошово-кредитної політики.

🇺🇸 Unemployment Rate (Aug) - 15:30

Попередній показник (4.3%)

Прогноз (4.2%)

Рівень безробіття - це показник, який відображає процентне співвідношення людей, які не мають роботи, до загальної чисельності робочої сили. Цей показник відіграє важливу роль в оцінці стану економіки, оскільки рівень безробіття безпосередньо впливає на добробут населення та економічну стабільність країни.

Для точного розрахунку рівня безробіття необхідно визначити, хто саме входить до складу робочої сили. Робоча сила включає в себе всіх людей, які або мають роботу, або активно її шукають, тобто безробітних. Ті, хто не працює і не шукає роботу, наприклад, студенти, пенсіонери або домогосподарки, не вважаються частиною робочої сили і не враховуються при розрахунку рівня безробіття.

Вищий рівень безробіття може свідчити про проблеми в економіці, такі як низький попит на робочу силу або структурні зміни.

🗂️ CFTC Report - 22:30

Звіт Commitment of Traders (COT) - це важливий щотижневий звіт, який надає деталізовану інформацію про сукупні ф'ючерсні позиції різних категорій учасників ринку на біржах США. Він публікується щоп'ятниці о 22:30 за GMT+3 Комісією з торгівлі товарними ф'ючерсами (CFTC). Цей звіт слугує своєрідним знімком ринку, показуючи розподіл позицій між великими інституційними інвесторами, комерційними учасниками та роздрібними трейдерами. Такий аналіз допомагає Вам як трейдерам і аналітикам зрозуміти ринкові настрої, виявити можливі тренди і спрогнозувати майбутні рухи цін, ґрунтуючись на тому, як різні групи учасників ринку розподіляють свої позиції.

Crypto

BTC/USDT

Monthly

https://www.tradingview.com/x/YFQkETFn/

Місяць закрився відмінно. Тут ми робимо 3DP або отримуємо корекцію і ловимо попит в 0.5 діапазоні RB, йдемо акумулюємось і набираємо сили на ATH.

Weekly

https://www.tradingview.com/x/U84lC2bX/

Найімовірніше тиждень закриється поглинанням. У будь-якому разі буде корекція і перша зона, яка мене цікавить - це 53500. Якщо вона проявить силу, то ми почнемо набирати сил, якщо тест буде в середу-четвер.

Daily

https://www.tradingview.com/x/Qit9cWR2/

Аналогічна ситуація, що для періодів вище.

ETH/USDT

Monthly

https://www.tradingview.com/x/vzBuCexN/

Тут мене не цікавить нічого: чи то реакція з акумуляцією і вихід з поточних, чи то повторний перелом, адже свічка слабка для покупців, і в нас може бути свіп і вихід у вересні або поглинання.

Weekly

https://www.tradingview.com/x/CAoBXWle/

Тут, на періодах молодших, набагато більше етапів розвитку. Я більше хочу бачити 1 варіант, ніж 2 і 3, оскільки я перебуваю в лонгах за ефіром на ф'ючерсах. Якщо я опинюся неправий, то ціна піде по 2 і 3 етапу, але докуповувати на спот я буду тільки після 3 варіанту.

Daily

https://www.tradingview.com/x/LxiQn232/

Тут нічого не змінюю, тільки відкидаю етап виходу з поточних, додати нічого.

ETH/BTC

Weekly

https://www.tradingview.com/x/VmyRV4pD/

Ситуація не змінюється.

FX & Stock market

DXY

Daily

https://www.tradingview.com/x/OjT4iBFq/

Індекс DXY, як і передбачалося минулого тижня, почав висхідну корекцію, де на поточний момент зняв першу Internal BSL, з тестом FVG SIBI. Припускаємо продовження висхідного руху, через повернення до FVG BISI або з поточних відміток, до першої проблемної зони 102.2, звідки може розвернутися в спадну сторону. Глобально припускаємо зняття Internal BSL на 103.5.

EURUSD

Weekly

https://www.tradingview.com/x/1JAjzGdu/

EURUSD явно прагне повернутися на тест великого рівня 1.10 з перекриттям тижневого FVG BISI і тестом верхньої межі глобальної консолідації.

Daily

https://www.tradingview.com/x/T53CDBWE/

З точки зору денного таймфрейму, припускаємо дростиження зазначеного рівня 1.10, через корекцію до денного FVG SIBI з подальшим рухом на тест 1.10, звідки можна очікувати висхідну реакцію.

GBPUSD

Daily

https://www.tradingview.com/x/yjP9ZYLQ/

GBPUSD, як вказували раніше, прагне до рівня 1.3050. На поточний момент після зняття ключового максимуму (External BSL), був сформований OB з інверсією FVG BISI, З цієї причини очікуємо спадний рух до першої проблемної зони 1.3050, або з поточних значень, або через тест OB.

SP500 / NQ100

Daily

https://www.tradingview.com/x/KdxCdsCV/

Наратив залишається незмінним, ми так само очікуємо рух до External BSL 5721 по SP500 і перекриття зони FVG SIBI 20000 по NQ100. На поточний момент індекс SP500 все ще перебуває в бічному русі, водночас він не тестував зазначений нижче FVG BISI, на відміну від індексу NQ100, який рухався в низхідній компресії і перекрив зазначений нами FVG BISI. Таким чином у нас формується розкореляція у висхідний бік. Імовірно, обидва індекси почнуть висхідний рух від початку тижня, зокрема ключем до цього руху стане ISM Manufacturing PMI, з очікуваннями на рівні 47.5, що на 0.7 бп. вище за попереднє значення - 46.8.