написати в telegram

Тижневий план - 04.03 - 08.03.2024

Kosmonavt
ARTICLE BY
Kosmonavt
15 MIN READ
Крипто Новини
03 березня 2024
Content
[show]
[hide]

Macro

Наступного тижня виходять дані щодо стану сфери послуг і ринку праці в США, а також відбудеться засідання Європейського центрального банку (ЄЦБ) щодо ставки рефінансування. У середу і четвер відбудеться виступ Джерома Пауелла перед Банківським комітетом Сенату з питань грошово-кредитної політики США.

Радимо звернути увагу на події, що викликають невизначеність у русі ціни:

Середа - ADP Non-Farm Employment Change

Четвер - Основна ставка рефінансування, заява про монетарну політику, прес-конференція ЄЦБ.

П'ятниця - Середня погодинна заробітна плата m/m, зміна зайнятості в несільськогосподарському секторі, рівень безробіття.

Вівторок

USD (Долар США) / ISM Services PMI - 17:00

Індекс ділової активності у сфері послуг.

Інститут управління поставками (ISM) щомісяця проводить опитування серед менеджерів із закупівель. Менеджерам пропонується відповісти на питання, пов'язані з новими замовленнями та їхніми цінами, зайнятістю на підприємстві, завантаженістю та поточними умовами щодо ведення бізнесу.

Сфера послуг - найважливіший напрямок у ВВП США, він займає близько 80% від усього ВВП. Компанії прекрасно розбираються в ринкових умовах і будують плани розвитку бізнесу на цій основі.

Якщо компанія бачить погіршення ситуації в економіці, для неї немає сенсу будувати активні плани на зростання. Сфера послуг дуже сильно прив'язана до доходів населення. Якщо їжу та одяг люди купуватимуть у будь-якому разі, то ось поїздку у відпустку, оформлення підписки на новий ресурс вони найімовірніше відкладуть.

Оскільки сфера послуг не так сильно прив'язана до серйозних капітальних вкладень, вона менш прив'язана до зростання цін на будь-яку сировину. Індекс зростав протягом 6 місяців завдяки зростанню попиту на послуги, починаючи з вересня падіння продовжилося. Разом з цим сектор послуг найбільше впливає на поточну стійкість ринку праці.

Останній випуск показника (53.4) виявився вищим за прогнозований (52).

Поточний прогноз на ринку - 52.9.

Детальніше можна ознайомитися тут.

Середа

USD (Долар США) / ADP Non-Farm Employment Change - 15:15

Важливі дані мають серйозний вплив на волатильність цінового руху!

Зміни зайнятості в країні, без урахування сільськогосподарського сектора та уряду.

ADP Research Institute щомісяця публікує статистику щодо змін на ринку праці на основі отриманих даних за місяць.

Показник ґрунтується на автоматичному аналізі даних щодо зарплати більш ніж 25 мільйонів працівників. Показник виходить раніше, ніж офіційні дані державних служб. Оскільки показник від ADP виходить раніше, то і вплив на ринок відповідно більший.

Зайнятість - один з найважливіших макроекономічних показників, оскільки дає змогу заробляти гроші, які використовуються для споживання. Якщо людину було звільнено з роботи, вона перестає бути активною і найчастіше подає заявку з безробіття для отримання допомоги. Це додатковий тиск на бюджет.

Оскільки головне завдання ФРС на поточний момент - охолодження економіки, показник зайнятості використовується як один з основних під час ухвалення рішень про підвищення/зниження ставок рефінансування, а також тривалості утримування ставки в певному діапазоні значень.

Зростання зайнятості свідчить про активність в економіці. Відкриваються нові компанії, люди влаштовуються на роботу, отримують зарплату і витрачають її. Компанія платить податки і замовляє сировину, послуги для своєї діяльності. Це впливає на дуже довгий ланцюжок посередників.

Зниження зайнятості свідчить про стагнування або падіння економіки. Компанії закриваються, або переходять у режим економії. Людей звільняють з роботи через оптимізацію витрат. Вони не можуть бути активними учасниками економіки і від цього страждає велика кількість елементів економіки.

Починаючи з літа найм співробітників сповільнюється. Найімовірніше ринок праці починає слабшати і незабаром почнеться сильніша спадна хвиля.

Останній випуск показника (107 тисяч) виявився нижчим за прогнозоване значення (148 тисяч).

Поточний прогноз на ринку - 145 тисяч.

Детальніше можна ознайомитися тут.

USD (Долар США) / Fed Chair Powell Testifies - 17:00

Перший день.

Показання голови ФРС Джерома Пауелла перед Банківським комітетом Сенату США з грошово-кредитної політики.

Подія відбувається двічі на рік і складається з двох частин. Голова ФРС доповідає комітету про виконану роботу і відповідає на заздалегідь невідомі запитання. Текстова версія доповіді з'являється на сайті ФРС.

Залежно від запитань і відповідей голови, може з'явитися нова інформація про ситуацію, або стане зрозумілою позиція ФРС щодо якихось проблемних моментів. Все це може викликати волатильність.

USD (Долар США) / JOLTS Job Openings - 17:00

Число відкритих вакансій на ринку праці - Job Openings and Labor Turnover Survey (JOLTS).

Федеральне бюро статистики США щомісяця випускає статистику щодо кількості вакансій на ринку праці. Число має часовий лаг у 35 днів, оскільки збір такої великої кількості даних досить складний. Збір даних проводиться в рамках програми JOLTS - Дослідження вакансій і плинності робочої сили.

Кількість відкритих вакансій - важливий індикатор здоров'я економіки. Під час зростання економіки відбувається відкриття нових компаній, а також розширення вже наявних. Для підтримки цього розширення необхідні працівники. Для їхнього набору компанії публікують вакансії.

Якщо ми бачимо позитивну зміну в кількості вакансій, це означає, що економіка активно зростає і їй потрібні нові працівники.

Якщо ми бачимо негативну зміну в кількості вакансій, це означає, що економіка або стагнує, або починає зменшуватися.

У рамках боротьби з інфляцією, ФРС намагається пригальмувати економіку. Один із найважливіших чинників, що впливають на інфляцію, є споживання людей. Чим безпечніше люди відчувають своє поточне становище, тим вони більше споживають. Це викликає величезний каскадний ефект по всій економіці. Якщо люди перестають почуватися в безпеці, то вони починають споживати менше і економіка по всьому ланцюжку починає активно сповільнюватися.

Головним фактором безпеки людей є працевлаштування і можливість отримувати зарплату. Нехай ринок праці й досить стабільний, але зменшення кількості заявок - перший крок для погіршення цього стану. Компанії не можуть наймати нових людей, наступним кроком можуть стати звільнення

Уже півроку кількість вакансій постійно падає, що свідчить про сповільнення розвитку підприємств і переходу на режим економії, а також відновлення балансу між попитом і пропозицією на ринку праці.

Останній випуск цього показника (9.03 млн) виявився вищим, ніж прогнозоване значення (8.73 млн). При середньостроковому погляді на ситуацію, це більше схоже на відскік. Високі ставки рефінансування продовжуватимуть тиснути на цей показник, оскільки постійно знижується попит на нову робочу силу.

Поточний прогноз на ринку - 8.9 млн.

Детальніше можна ознайомитися тут.

Четвер

EUR (Євро) / Main Refinancing Rate - 15:15

Важливі дані серйозно впливають на волатильність цінового руху!

Основна ставка рефінансування в єврозоні (ЄЦБ).

ЄЦБ проводить голосування щодо майбутніх дій зі ставкою рефінансування. Шість членів Виконавчої ради ЄЦБ і 15 з 19 керівників центральних банків єврозони голосують за те, як встановити ставку.

Ставка рефінансування - найважливіший параметр, що впливає на ліквідність у фінансовій системі. Залежно від розміру кредитної ставки, залежать кредитні ставки для компаній і споживачів.

Банки можуть залучати кошти від центрального банку за поточною кредитною ставкою. Для того, щоб заробити, вони закладають свій відсоток і видають позики для компаній і споживачів. Що більша ставка, то більший відсоток за позикою мають платити компанії та споживачі.

Ставка рефінансування є найголовнішим інструментом боротьби з інфляцією. Без екзотичного впливу (логістичний колапс під час Covid-19 і порушення ланцюжків поставок), інфляція зростає від зростаючого попиту споживачів. Компанії починають виробляти все більше, щоб задовольнити попит, при цьому також зростають ціни. Оскільки компанії починають замовляти все більше сировини для виробництва, ціни на сировину також збільшуються. Створюється спіраль постійного підвищення цін.

За аналогією з вогнем, потрібно зменшити подачу кисню і вогонь почне зменшуватися. Що дорожче стає отримати гроші, то менше люди починають купувати товари, тим менше виробляють підприємства і тим менше збільшується вартість на сировину.

Подальше підвищення малоймовірне, оскільки стан економіки погіршується.

Поточний прогноз на ринку - 4.5%.

Детальніше можна ознайомитися тут.

EUR (Євро) / Monetary Policy Statement - 15:15

Важливі дані мають серйозний вплив на волатильність цінового руху!

Заява про грошово-кредитну політику ЄЦБ.

У заяві ЄЦБ описує поточний стан економіки, прогнози ЄЦБ щодо економічної ситуації та грошово-кредитної політики.

USD (Долар США) / Unemployment Claims - 15:30

Заявки на допомогу з безробіття.

Міністерство праці США щотижня публікує дані про заявки. Показник ґрунтується на громадянах, які вперше звернулися по допомогу з безробіття за останній тиждень.

Показник дуже важливий, оскільки показує силу/слабкість ринку праці. Якщо люди працевлаштовані, вони отримують зарплату і споживають послуги та товари. Це може впливати на зростання споживчої інфляції.

Зараз ФРС активно бореться з інфляцією. Сильний ринок праці вказує для центробанку на те, що економіка тримається і поточна ситуація з інфляцією зберігатиметься.

Чим більше заявок з безробіття, тим краще для дій ФРС. Що менше заявок з безробіття, то гірше для дій ФРС - їм доводиться підвищувати ставку ще більше.

Останній випуск показника (215 тисяч) виявився вищим за прогнозований (209 тисяч). Ринок праці залишається стабільним. З цієї причини особливого підвищення безробіття не відбувається.

Поточний прогноз на ринку - 212 тисяч.

Детальніше можна ознайомитися тут.

EUR (Євро) / ECB Press Conference - 15:45

Важливі дані серйозно впливають на волатильність цінового руху!

Прес-конференція президента і віцепрезидента ЄЦБ.

Голова ЄЦБ Крістін Лагард під час пресконференції відповідатиме на запитання економістів і журналістів після оголошення рішення щодо грошово-кредитної політики.

Приклад такої промови.

USD (Долар США) / Fed Chair Powell Testifies - 17:00

Другий день.

Показання голови ФРС Джерома Пауелла перед Банківським комітетом Сенату США з грошово-кредитної політики.

Подія відбувається двічі на рік і складається з двох частин. Голова ФРС доповідає комітету про виконану роботу і відповідає на заздалегідь невідомі запитання. Текстова версія доповіді з'являється на сайті ФРС.

Залежно від запитань і відповідей голови, може з'явитися нова інформація про ситуацію, або стане зрозумілою позиція ФРС щодо якихось проблемних моментів. Все це може викликати волатильність.

П'ятниця

USD (Долар США) / Average Hourly Earnings m/m - 15:30

Важливі дані мають серйозний вплив на волатильність цінового руху!

Середній погодинний заробіток (за винятком сільськогосподарської галузі).

Федеральне бюро статистики США щомісяця публікує статистику щодо змін в оплаті праці на основі отриманих даних за місяць

Зростання зарплати - один із найважливіших чинників, що впливають на інфляцію. Чим більше грошей отримують люди, тим більше вони можуть їх витрачати. Разом з цим підприємства і компанії з надання послуг підвищують ціни для компенсації підвищення зарплати. Це ще більше впливає на інфляцію.

Поки споживча активність залишається на колишньому рівні, підприємства і сфера послуг не будуть зазнавати складнощів, цей показник зберігатиметься в значеннях близьких до прогнозованих.

Останній випуск показника (0.6%) виявився вищим за прогнозований (0.3%).

Поточний прогноз на ринку - 0.2%.

Детальніше можна ознайомитися тут.

USD (Долар США) / Non-Farm Employment Change - 15:30

Важливі дані мають серйозний вплив на волатильність цінового руху!

Зміни зайнятості в несільськогосподарському секторі.

Федеральне бюро статистики США щомісяця публікує статистику щодо змін на ринку праці на основі отриманих даних за місяць.

Зайнятість - один з найважливіших макроекономічних показників, оскільки дає змогу заробляти гроші, які використовуються для споживання. Якщо людину було звільнено з роботи, вона перестає бути активною і найчастіше подає заявку з безробіття для отримання допомоги. Це додатковий тиск на бюджет.

Оскільки головне завдання ФРС на поточний момент - охолодження економіки, показник зайнятості використовується як один з основних під час ухвалення рішень про підвищення/зниження ставок рефінансування, а також тривалості утримування ставки в певному діапазоні значень.

Зростання зайнятості свідчить про активність в економіці. Відкриваються нові компанії, люди влаштовуються на роботу, отримують зарплату і витрачають її. Компанія платить податки і замовляє сировину, послуги для своєї діяльності. Це впливає на дуже довгий ланцюжок посередників.

Зниження зайнятості свідчить про стагнування або падіння економіки. Компанії закриваються, або переходять у режим економії. Людей звільняють з роботи через оптимізацію витрат. Вони не можуть бути активними учасниками економіки і від цього страждає велика кількість елементів економіки.

Останній фактичний показник (353 тисячі) виявився вищим за прогнозоване значення (187 тисяч).

Поточний прогноз на ринку - 190 тисяч.

Детальніше можна ознайомитися тут.

USD (Долар США) / Unemployment Rate - 15:30

Важливі дані мають серйозний вплив на волатильність цінового руху!

Рівень безробіття.

Федеральне бюро статистики США щомісяця публікує статистику щодо змін на ринку праці на основі отриманих даних за місяць. Відсоток від загальної чисельності робочої сили, яка є безробітною та активно шукає роботу протягом попереднього місяця.

Ширший параметр зайнятості, що розглядається вище. Використовується як загальний показник для аналізу поточних умов на ринку праці.

Ринок праці наразі досить стабільний, і нехай сфера виробництва перебуває під тиском, а сфера послуг найімовірніше лише розпочинатиме своє зниження - це запізнілі фактори, які відіграють трохи пізніше. Тільки після цього можна буде побачити вплив на зайнятість населення.

Останній фактичний показник (3.7%) виявився нижчим за очікуваний (3.8%).

Поточний прогноз на ринку - 3.7%.

Детальніше можна ознайомитися тут.

 

Crypto

 

BTC/USDT

 

Щомісяця

https://www.tradingview.com/x/Zf3cyo46/

З минулого розбору ціна не отримала реакції в області, а навпаки торгується всередині неї. Тут ми можемо отримати оновлення максимуму і потім ціна почне спускатися різко вниз, проте будь-який предикт не має точності, бо тут нам не так важлива подія, всі рухи ми з вами забрали.

Weekly

https://www.tradingview.com/x/GCMjYtuv/

Тут нічим не відрізняється чарт, тому додати нічого.

Daily

https://www.tradingview.com/x/jrmWE9hN/

Падіння мене цікавить тільки від цих двох позначок.

Dominance

https://www.tradingview.com/x/laBx7IsV/

Ціна затиснута між 2 зонами. Я більше розглядаю падіння до 51%, а потім стрибок на 57%.

 

ETH/USDT

 

Monthly

https://www.tradingview.com/x/HRAQpFTX/

3582 - досі є метою - це питання часу. Що стосується моїх довгих позицій, вони були закриті трохи нижче зони 3582, тому тут мені спокійніше спостерігати з боку.

Weekly

https://www.tradingview.com/x/6uLZZa87/

Гадаю ми побачимо стрибок протягом декількох днів, а потім швидше за все агресивне зниження ціни.

4H

https://www.tradingview.com/x/K0KjCowm/

Тут я б шукав лонги з поточних після закриття вище 3444 або занурення всередину 3310 і там пошук сили і реакція від 3279.

 

ETH/BTC

 

Weekly

https://www.tradingview.com/x/nc4WdcvA/

Час минає, а тут нічого не змінюється, думаю це буде грандіозна вечірка наприкінці 24 року.

 

FX

 

DXY

 

Daily

https://www.tradingview.com/x/CLmnLe2N/

Оскільки поточний тиждень сповнений новинних подій, вибудовувати контекст досить складно. DXY після тесту місячного FVG, найімовірніше, вирішив піти на невелику корекцію до внутрішніх пулів ліквідності. І це логічно, особливо в таймінг виходу відсоткової ставки Єврозони в четвер, яка, найімовірніше, залишиться на тому самому рівні, що може спровокувати короткострокове зміцнення ЕUR щодо USD.

DXY & US10 Treasury (price/yield)

https://www.tradingview.com/x/AL4LHSAp/

Ситуація на 10-річних казначейських облігаціях США, які є основою в аналізі кореляцій, досить зрозуміла. Можемо спостерігати, що ф'ючерсний контракт на 10-річки виглядає лонгово з першою ціллю в - 112'2. При цьому прибутковість 10-річок явно прагне знизитися приблизно до 4.00%. Це тільки підтверджує ймовірність зниження DXY найближчим часом.

DXY & US10Y / USDJPY

https://www.tradingview.com/x/sXwENIKS/

Окрема увага на японську єну (JPY), яка на поточний момент перебуває поблизу ключових максимумів (EQH) 2022-23 років. Ми можемо помітити, що за останні 2 тижні падіння DXY, 10-річні прибутковості та ієна стояли в консолідації, що дуже схоже на фрактал жовтня 2023 року, коли першим розвернувся DXY, а вже потім за місяць розвернулися 10-річки та ієна. При цьому в момент падіння DXY, єна так само стояла в консолідації.

Це може бути сильним підтверджувальним фактором для зниження DXY, однак, найімовірніше, це станеться через маніпуляцію, з потенційним оновленням максимуму лютого. Водночас варто враховувати засідання FOMC щодо монетарної політики і ставки 20 березня, яке чудово впишеться в таку маніпуляцію з погляду таймінгу.

 

EURUSD

 

Daily

https://www.tradingview.com/x/Som4v7Qa/

Подивимося на графік EURUSD. Якщо переглянути аналітику минулого тижня, стає зрозумілим, що очікуване нами досягнення рівня 1.065 поки що не актуальне, однак, як було сказано, все буде залежати від політики ЄЦБ і виступу К.Лагард.

Очікується, що ставка ЄЦБ не зміниться і короткостроково (до виходу політики ФРС 20 березня) це може дати сценарій зміцнення EUR, зокрема на тлі висловлювань К.Лагард.

Ми вважаємо, що євро має всі шанси дістатися до рівня 1.1000, однак поки що ми націлені на зону 1.0900.

H4

https://www.tradingview.com/x/KP7aw71K/

Будемо розглядати два сценарії роботи:

  • AMD з маніпуляцією в FVG|BISI (потенційно четвер)
  • AMD з маніпуляцією Internal SSL (потенційно четвер)

 

GBPUSD

 

Daily

https://www.tradingview.com/x/hbo4LTc0/

З початку року пара GBPUSD є найгіршою з точки зору технічного аналізу. Весь цей час ціна перебуває в консолідації, зокрема формуючи якийсь трикутник із компресіями ліквідності по обидва боки. З урахуванням поточної технічної рецесії у Великій Британії, можна сказати, що вихід з цього стану консолідації буде дуже жорстоким. Ґрунтуючись на фундаментальних даних, припускаємо падіння, проте до його початку ціна може оформити безліч маніпуляцій. Рівень 1.2500 так і залишається головною метою, і з кожним днем ця мета стає все сильнішою.

Вибудовувати тижневі плани для інтрадей торгівлі по даній парі більше не будемо, тому що в цьому немає жодного сенсу, поки ціна не покаже певний наратив з макропеспективи. Раджу на час прибрати цю пару зі своєї торгівлі.

 

SP500 / NQ100

Daily

https://www.tradingview.com/x/W2OJyYl7/

Як і очікувалося з минулої аналітики, індекси оформили корекцію до зазначених рівнів і продовжили своє ралі. З точки зору технічного аналізу особливо сказати нічого, просто слід продовжувати працювати у висхідному потоці, до моменту якихось особливих змін у макроперспективі.

H4

https://www.tradingview.com/x/0bT6l7LA/

Якщо врахувати новинний фон, який, за очікуваннями, негативний для фондового ринку, можна припустити корекцію в зазначені рівні на графіку.

Останні статті
Останні статті —
Крипто Новини
ПІДПИСКА НА НОВИНИ
Приєднуйтесь до нашої розсилки. Жодного спаму.
Тільки ексклюзивні пропозиції.